Net Asset Value per 31. August 2018
NEWS RELEASE
Zug,11. September 2018
Net Asset Value per 31. August 2018
Der Net Asset Value (innere Wert) einer Namenaktie der Private Equity Holding AG betrug per 31. August 2018 EUR 83.38 (CHF 93.84). Dies entspricht einer positiven Veränderung von 4.7% in EUR (1.7% in CHF) im Vergleich zum 31. Juli 2018.
Seit dem 1.1.2018 ist der innere Wert pro Aktie um 10.3% gestiegen (in EUR). Der Aktienkurs hingegen hat sich seit Jahresbeginn negativ entwickelt (-9.9% in CHF, adjustiert für die Dividende 2018). Damit ist der Discount zwischen dem Aktienkurs und dem NAV seit Jahresbeginn von 15.6% auf 28.6% gestiegen. Der Verwaltungsrat und der Manager sind der Meinung, dass ein Discount von fast 30% in Anbetracht der hohen Qualität und der optimalen Diversifikation des Portfolios nicht gerechtfertigt ist.
Der beiliegende Newsletter zeigt die Entwicklung des NAV und des Aktienkurses sowie gewisse Bilanz- und Portfolioeckwerte.
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Private Equity Holding AG (SIX: PEHN) bietet Investoren die Möglichkeit, sich einfach und steuerlich optimal an einem breit gefächerten und professionell geführten Private-Equity-Portfolio zu beteiligen.
Für weitere Informationen kontaktieren Sie bitte:
Emanuel Eftimiu, Investor Relations, emanuel.eftimiu@peh.ch, Telefon +41 41 726 79 80, http://www.peh.ch
Grundlagen der Net Asset Value Berechnung und Disclaimer
Der Net Asset Value (NAV) pro Aktie berechnet sich auf der Basis der ausstehenden Aktien von 2,604,519 per 31. August 2018
(31. Juli 2018: 2,604,519). Die Bewertungen werden in Übereinstimmung mit den International Financial Reporting Standards (IFRS) betreffend die Zwischenberichterstattung und gemäss den Richtlinien von Invest Europe (ehemals EVCA) erstellt. Die Bewertungen von Fonds Beteiligungen basieren auf den NAVs gemäss der Berichterstattung neuesten Datums der entsprechenden Fonds. Die Fair Values von Direktfinanzierungen von nicht kotierten Gesellschaften werden anhand geeigneter Bewertungsmodelle ermittelt. Die Bewertung von Beteiligungen an kotierten Gesellschaften erfolgt zum Marktwert. Der NAV der Private Equity Holding AG wird jeweils per Ende Monat nach dem Unternehmensfortführungsprinzip (Going concern) berechnet und üblicherweise innerhalb von sechs Handelstagen nach Stichtag publiziert. Die unterschiedlichen Reporting-Termine der einzelnen Fonds Beteiligungen und Direktfinanzierungen können zu kurzfristigen Verzerrungen und damit zu einer Abweichung des publizierten NAV gegenüber dem tatsächlichen Gesamtwert der Netto-Aktiven der Private Equity Holding AG führen.